Лига Инвесторов

Я активно инвестирую в облигации, дивидендные акции и фонды недвижимости, тем самым увеличивая свой пассивный доход, а также активно пользуюсь депозитами. Размер моего портфеля уже более 7,8 млн рублей, и останавливаться я не собираюсь.

Чтобы не пропустить новые посты, скорее подписывайтесь на телеграм-канал. Там мои авторские обзоры облигаций, дивидендных акций, фондов, покупки, состав портфеля и много другого крутого контента.

💸 Фонды денежного рынка

Доход формируется за счёт процентов по сделкам РЕПО с ЦК. Как LQDT или SBMM, но с выплатой дохода. Такой фонд пока что один.

Первая (Сбер) — Ежемесячный доход

• Тикер: SPAY

• Комиссия: ⚠️ до 1,4%

• Выплаты: ежемесячно

Альтернатива: обычный фонд денежного рынка без выплат.

💸 Фонды акций

Доход формируется за счёт дивидендов акций российских компаний, упакованных в фонды. Нашёл фонды Альфы и БКС.

Альфа-Капитал — Управляемые акции с выплатой дохода

• Тикер: AKIE

• Комиссия: ⚠️ до 2,43%

• Выплаты: ежеквартально

БКС — Дивидендные акции с выплатой дохода

• Тикер: RU000A108TT7

• Комиссия: ⚠️ до 5,18%

• Выплаты: ежеквартально

Альтернатива: любой понравившийся фонд акций без выплат (с реинвестированием внутри фонда) или покупка дивидендных акций. Также есть не биржевые ОПИФы с выплатами, например, у УК Первая. Комиссии за управление как правило выше. Покупка через менеджера, в офисе или в приложении УК или банка, например, Сбера (не инвестиций).

💸 Фонды облигаций

Доход формируется за счёт купонов по облигациям, упакованных в фонды. Нашёл аж четыре таких фонда, один из которых с валютными облигациями.

Т-Капитал — Пассивный доход

• Тикер: TPAY

• Комиссия: до 0,99%

• Выплаты: ежемесячные

Солид — Денежный поток (флоатеры + РЕПО)

• Тикер: SMCF

• Комиссия: до 1,2%

• Выплаты: ежемесячные

• Примечание: ⚠️ проблемы с ликвидностью

Т-капитал — Замещающие облигации

• ISIN: RU000A106G80

• Комиссия: ⚠️ до 1,8%

• Выплаты: ⚠️ дважды в год

Альтернатива: фонды облигаций без выплат, покупка отдельных облигаций. Также есть не биржевые ОПИФы с выплатами, например, у УК Первая или Альфы. ⚠️ Комиссии за управление как правило выше. ⚠️ Покупка через менеджера, в офисе или в приложении УК или банка, например, Сбера (не инвестиций).

💸 Прочие фонды

Есть ещё несколько любопытных фондов, которые выплачивают доход. В основном, это ЗПИФы недвижимости, про них я писал отдельно и показывал свой портфель недвижки, в этот раз просто хочу напомнить, что они есть: Парус (несколько), Рентал ПРО, РД, Современный 7, Атриум и так далее.

Венчурные Инвестиции 1 (тикер: TVEN) от Т-Капитал — фонд, нацеленный на осуществление прямых инвестиций в перспективные российские компании. Ожидаемый срок ЗПИФа — до 8 лет, но возможно досрочное прекращение. В фонде предусмотрены выплаты дохода пайщикам от успешных сделок. ⚠️ Неизвестно, будут ли они.

Стартапы России (тикер TKVC) от Т-Капитал — аналогичный фонд.

Разные прочие ОПИФы — они не торгуются на бирже, берут конские комиссии, в том числе за продажу ранее 3 лет. Например: Альфа Капитал Денежный поток, Первая Фонд акций с выплатой дохода, Первая Фонд облигаций с выплатой дохода, Росбанк Фонд с выплатой дохода.

👻 Выводы, или ну почему всё так плохо-то?

Сдаётся мне, что преимуществ у фондов с выплатой дохода относительно фондов без выплат нет. Но это я так считаю, раз фонды существуют, их покупают, значит есть и противники моего мнения. Но комиссии огромные. Выбирая между AKME и AKIE, я выберу AKME.

Фонды недвижимости, опять же, по моему скромному мнению, единственная и безальтернативная история, которую стоит рассматривать. Там комиссии тоже немаленькие, но хотя бы понятно, что за ними стоит. Акции и облигации можно покупать в явном виде, можно в фондах без выплат, это будет выгоднее за счёт более низких комиссий.

Не биржевые ОПИФы даже не рассматриваю. Так условия на продажу из серии 3% раньше двух лет, 2,5% до трёх лет. Целевая аудитория этих фондов, видимо, совершенно другая.

💬 Вы как, котлетеры и туземунщики, рассматриваете фонды с выплатой дохода или нет?

🔥 Подписывайтесь на мой телеграм-канал про инвестиции в дивидендные акции и облигации, финансы и недвижимость.

✅ Фокус на целях.

Правильным будет сформировать свою цель и стратегию. Это способ игнорировать краткосрочные колебания.

Он помогает избежать импульсивных решений, основанных на эмоциях.

✅ Регулярные инвестиции.

Когда вы регулярно инвестируете посильную сумму, независимо от текущих цен, автоматически применяется метод усреднения.

Он помогает снизить влияние колеблющегося рынка и уменьшает страх упустить возможность.

✅ Понимание рынка.

Изучайте компании и их модель поведения на рынке.

Это поможет не поддаваться панике и не действовать на основе эмоций, особенно в долгосроке.

Как справиться с FOMO?

Иногда сам испытываю это чувство при виде «красного» портфеля.

Но как бы мне не хотелось совершить закуп по «сладким» ценам, ЗП приходит позже. 😅

Есть несколько советов, которых сам придерживаюсь:

❕Ставьте реалистичные цели.

Определите свою цель, которую хотите достичь с помощью инвестиций.

Четко следуйте плану и не забывайте про дисциплину.

❕Изучайте и анализируйте.

Понимание рынка и компаний, в которые вы инвестируете, поможет вам принимать более твердые и взвешенные решения.

❕Избегайте информационного перегруза.

Фильтруйте новости и соц.сети, за которыми вы следите. Это может провоцировать FOMOвского зверя.

❕Сосредоточьтесь на процессе.

Инвестирование — это марафон, а не спринт.

Уделяйте внимание своим долгосрочным целям и стратегии.

Заключение

FOMO — опасный враг инвестора. Но есть надежная вакцина: долгосрочная стратегия. 💉

Фокусируясь на своей цели, вы имеете мощный иммунитет против импульсивных решений.🛡️

А вы испытывали FOMO? Что помогает вам справляться с ним? Какие ошибки вы совершали «гонясь» за выгодой?

Делитесь вашими историями в комментариях. 😇

Если рассматривать данные ЦБ о средней max ставке по вкладам физ. лиц до 1 года в топ-10 банках, то во III декаде июля она составила 16,444% снизившись (годичные ОФЗ дают доходность выше 15%). То есть, рынок ОФЗ и банки закладывают дальнейшее снижение ставки (прогноз ЦБ среднего значения ставки это подтверждает).

Данные по вкладам нашел прямо в поисковике Яндекса, там удобно все собирается в формате таблички: срок, процентная ставка, есть ли пополнение/снятие/капитализация процентов. Подобрал для вас топ -10 вкладов по доходности, но, конечно, со спец. условиями:

1️⃣ Тендер-Банк. Реальность on-line - ставка 17,5%, срок на 181 день, сумма от 500₽ тыс., пополнение/снятие не предусмотрено. Выплаты % ежемесячно (то есть эффективная ставка превращается в 18,14%), открыть вклад могут действующие клиенты, которые имею карту банка на 25,07.2025 год.

2️⃣ БСПБ. Выгодный старт — ставка 18% , срок на 3 месяца, сумма от 10₽ тыс. до 500₽ тыс., пополнение/снятие не предусмотрено. Выплата % в конце срока, предложение для новых клиентов. Открыть вклад возможно, только в офисе, также необходим накопительный счёт от банка, то есть его тоже нужно будет открыть (туда будут зачислены % по вкладу).

3️⃣ Новиком. Лето в плюсе — ставка 18%, срок на 120 дней, сумма от 100₽ тыс., пополнение/снятие не предусмотрено. Выплата % в конце срока, предложение, как для новых клиентов, так и для старых.

4️⃣ БЖФ Банк. Специальный хит — ставка 17,6% срок на 550 дней с досрочным закрытием через 95 дней, сумма от 30₽ тыс., пополнение/снятие не предусмотрено. Выплаты % ежемесячно (то есть эффективная ставка превращается в 17,88%).

5️⃣ Москва Сити. Номер #1 — ставка 17,8%, срок на 91 день, сумма от 50₽ тыс., снятие не предусмотрено, пополнение вклада возможно в течение первых 10 календарных дней с даты открытия, min сумма пополнения — 1000₽. Выплата % в конце срока, предложение для новых клиентов (но есть фича, вклад можно открыть клиентам банка у которых в течение 30 календарных дней отсутствовали вклады в банке).

6️⃣ БЖФ Банк. Доходный — ставка 17,5% срок на 95 дней, сумма от 30₽ тыс., пополнение/снятие не предусмотрено. Выплаты % ежемесячно (то есть эффективная ставка превращается в 17,77%).

7️⃣ Зираат Банк. Срочный — ставка 17,75%, срок на 91 день, сумма от 500₽ тыс., пополнение/снятие не предусмотрено. Выплата % в конце срока, открыть вклад возможно только в офисе.

8️⃣ Инбанк. Максимум Симпл — ставка 17,4%, срок на 60 дней,сумма от 1₽ млн, пополнение/снятие не предусмотрено. Выплаты % ежемесячно (то есть эффективная ставка превращается в 17,52%).

9️⃣ ИТБ. Новые деньги — ставка 17,25%, срок на 61 день, сумма от 50₽ тыс., пополнение/снятие не предусмотрено. Выплата % в конце срока, для открытия вклада можно использовать только «новые деньги» — средства, которых не было на счетах и вкладах клиента в банковской группе ТКБ предыдущие 90 дней до даты открытия вклада.

🔵 Каждый сделает выбор в пользу того или иного вклада самостоятельно. Понятно, что в этом списке были представлены непопулярные банки (кроме БСПБ) у простого обывателя, но и доходности тут поинтереснее (вы можете самостоятельно посмотреть сколько даёт тот же ВТБ, Сбербанк, Альфа-Банк или Т-банк). Ваше мнение?

С уважением, Владислав Кофанов

Телеграмм-канал: t.me/svoiinvestor

💭 Рассмотрим целесообразность включения акций Магнита в инвестиционный портфель исходя из текущего положения дел компании и её стратегии развития...

💰 Финансовая часть (1 кв 2025)

📊 За отчетный период компания получила выручку в размере 103 миллионов рублей и заработала чистую прибыль в объеме 1,3 миллиарда рублей. Уровни аналогичного периода 2024 года. Что касается задолженности, долгосрочный долг составил 192,5 миллиарда рублей, краткосрочная задолженность достигла отметки в 33,7 миллиарда рублей. Долговая нагрузка увеличивается.

🤷‍♂️ Расходы на капитальное строительство стремительно увеличиваются. Магазинная сеть расширилась за счёт открытия 2 349 новых торговых точек, общее число которых достигло 31 483 единиц по состоянию на конец 2024 года.

😎 Покупка сети «Азбука Вкуса» обеспечит небольшую прибавку к финансовым результатам, но одновременно приведет к повышению издержек на обслуживание дополнительного долга. Азбуку нельзя считать быстро развивающимся розничным оператором. Тем временем операционная прибыльность уверенно поднимается вверх.

✔️ Операционная часть (2025)

🛍️ Компания начала собственное контрактное производство продуктов питания по заказам сторонних компаний. Уже выпускаются сухие завтраки и мармелад известных брендов. Партнерство подразумевает производство на высоком технологическом уровне, разработку рецептур и дизайн, ведение аналитики продаж, хранение и доставку готовой продукции. Магазин готов сотрудничать как с большими, так и с малыми компаниями. Новый проект направлен на повышение загрузки собственных предприятий — в том числе.

📦 До конца 2025 года сеть Магнит откроет 40 дарксторов в Москве и Санкт-Петербурге и 100 грейсторов в крупнейших российских городах. Эти специализированные точки обеспечат быструю доставку свежего продовольствия и готовых блюд за 25 минут. Первый этап проекта запущен пятью дарксторами в столице и Санкт-Петербурге, включающими большой ассортимент для онлайн-заказов. Основной акцент делается на расширение сервиса доставки еды.

🍔 Магнит открыл в Москве первый магазин формата ultra-convenience «Заряд от Магнита». Новинка ориентирована на горожан, предпочитающих быстрое обслуживание и качественный фаст-фуд. Внутри небольшой площади размещены горячая кухня с разнообразием блюд, собственная пекарня, бариста-станция и удобная гостиная зона. Первый магазин находится вблизи станции метро на улице Сущевский Вал.

💸 Дивиденды

❗ Совет директоров Магнита рекомендовал акционерам не выплачивать дивиденды за 2024 год. Это вполне понятно, учитывая предстоящий рост инвестиционных расходов и необходимость реструктуризации задолженности в текущем году. Исходя из этого, можно предположить, что компания примет решение отказаться от выплаты и следующих дивидендов.

🤷‍♂️ Стоит учитывать исторический опыт: Магнит традиционно не проявлял щедрости в вопросах распределения прибыли среди инвесторов, предпочитая направлять свободные средства либо на обратный выкуп собственных акций (байбэк), либо на стратегическое развитие бизнеса путем поглощений и слияний (M&A).

📌 Итог

🤔 Сейчас это довольно посредственный игрок отрасли, руководство которого предпочитает держаться в тени и не проявлять активности в плане роста рыночной капитализации. Впрочем, если возникнет необходимость разогнать котировки, инструменты для этого имеются, и прошлый год наглядно показал, как быстро акции отреагировали на слухи о выплате больших дивидендов.

🎯 ИнвестВзгляд: Потенциал дальнейшего роста остается ограниченным, как относительно лидеров отрасли, так и в сравнении с рынком в целом. Риски высоки, но именно они открывают возможности, если вдруг менеджмент пожелает выйти из своего пассивного состояния и заняться повышением прозрачности и эффективности управления.

💯 Ответ на поставленный вопрос: Добавляем в долгосрочный портфель. Вероятность снижения котировок высока, поэтому доля пока небольшая.

👇 Держите акции Магнита в своем портфеле?

$MGNT #MGNT #Магнит #Акции #Инвестиции #финансы #портфель #доходность #идея #прогноз #обзор #аналитика

Июль стал рекордным месяцем по объему размещений корпоративных облигаций:

Компании и банки провели 173 выпуска на сумму почти ₽880 млрд, а общий объем торгов облигациями, включая размещение и вторичное обращение на МосБирже составил 3,8 трлн рублей (против 1,8 трлн рублей в июле 2024 года).

В июле физические лица совершили нетто-покупки ОФЗ на 64,5 млрд рублей. С начала года розничные инвесторы купили ОФЗ на вторичных биржевых торгах на общую сумму 232 млрд рублей.

Индекс уже достиг января 24 года. Завтра у меня будет закуп офз 240, чтобы сделать купонную пенсию 3к в месяц, сейчас она 1800₽, август это последний месяц, где не хватает для цели купонов и то, дисконт на эту офз уменьшается.

Если такой рост будет еще несколько месяцев, перестану покупать ОФЗ, в них уже не будет смысла. Ну 3к в месяц успею создать.

Доля ОФЗ 25% в портфеле, неплохо успел нарастить ее.

Тимофей Крупенков: «Также акции материкового Китая двигались в русле роста Уолл-стрит после того, как данные по инфляции в США укрепили ожидания снижения процентной ставки ФРС в следующем месяце».

Гонконговский Hang Seng подскочил на 644 пункта, или 2,6%, закрывшись на отметке 25 614 и достигнув пика за две недели и самого большого однодневного роста с середины мая.