Татнефть

📊13.03.2025 компания раскрыла консолидированную финансовую отчетность по МСФО за 2024 год, из которой следует:

🔹выручка увеличилась на 27,8% (с 1,5 до 2 трлн руб), на фоне роста цен на нефть. 

🔹чистая прибыль выросла на 6,3% (с 287 до 306 млрд руб).

🔹капитальные затраты снизились на 23,5% (с 223 до 170 млрд руб).

🔹свободный денежный поток вырос в 2,5 раза (с 103 до 235 млрд руб).

🔹остаток денежных средств на 31 декабря 2024 года увеличился до 117 млрд руб (31.12.2023 - 84 млрд). 

🔹чистый долг отрицательный (-104 млрд руб).

💰Дивиденды

📊Компания традиционно трижды в год направляет на дивиденды не менее 50% от чистой прибыли по МСФО или РСБУ, в зависимости от большей величины. 

📌По итогам работы за 1 полугодие и 9 месяцев 2024 года Татнефть уже выплатила 55,59 руб на акцию (9,6% доходности). 

Учитывая отрицательный чистый долг, есть вероятность, что выплаты за 4 квартал 2024 года будут выше установленного в дивидендной политике минимума и могут составить порядка 30-40 руб на оба типа акций.

Итоговые дивиденды должны быть объявлены в апреле, а выплаты традиционно пройдут в июле. 

За 2023 год суммарно было выплачено 87,88 руб на акцию, а за 2022 год - 67,28 руб. 

💼В настоящее время доля Татнефти в моем портфеле составляет 5,5% (174 тыс руб), продолжаю регулярно докупать компанию. При этом с учетом возросшей разницы между ценами обычных акций и привилегированных, отдаю предпочтение последним. 

✅Татнефть - одна из крупнейших российских вертикально-интегрированных компаний, в составе которой динамично развиваются нефтегазодобыча, нефтепереработка, нефтегазохимия, шинный бизнес, сеть АЗС, композитный кластер, электроэнергетика, разработка и производство оборудования для нефтегазовой отрасли и блок сервисных структур.

Еще больше информации в моем телеграм канале, там же публикую все свои сделки: https://t.me/+CltfllCmAL44Y2Ji

Вчера компания Татнефть опубликовала отчетность за второе полугодие и весь 2024 год по МСФО:

🟢Годовая выручка составила 2,03 трлн рублей (+27,8% год к году).

🟢Чистая прибыль выросла на 7,9%, до 308,93 млрд рублей, что оказалось выше консенсуса на уровне 301,6 млрд рублей.

🟢Операционная прибыль выросла на 13%, до 403 млрд рублей.

🟢EBITDA выросла на 22,1%, до 478,37 млрд рублей.

🟢При этом капитальные затраты снизились на 23,5%, до 171 млрд рублей, а

FCF вырос до 254,2 млрд рублей (2,5х).

Отчётность ожидаемо неплохая, где то даже лучше ожиданий аналитиков. В ближайшее время, ждем рассмотрение советом директоров компании вопроса о выплате дивидендов за IV квартал 2024 года.

По прогнозам аналитиков, они могут составить 25,42 рубля на акцию (при расчете 75% от чистой прибыли по РСБУ).

В своем портфеле я держу привилегированные акции Татнефть почти на протяжении всех восьми лет инвестирования. Время от времени, понемногу докупаю. Мнение о компании у меня крайне положительное. Очень импонирует их стремление к глубокой переработке всей добываемой нефти.

Сейчас у меня в портфеле скопилось 545 шт Татнефть-п со средней ценой покупки 511,6 рублей.

14.03.2025 Станислав Райт — Русский Инвестор

В пятницу на мои счета (Т и ВТБ) поступили  дивиденды от Татнефти в размере 3800 руб. Это первые дивиденды, полученные мною в текущем году. 

14.11.2024 по итогам работы за 9 месяцев 2024 года совет директоров Татнефти рекомендовал выплатить 17,39 руб на каждый тип акций (обычка и префы). Доходность на момент объявления - 3%.

📊Компания традиционно трижды в год направляет на дивиденды не менее 50% от чистой прибыли по МСФО или РСБУ, в зависимости от большей величины. 

📌По итогам работы за 1 полугодие 2024 года Татнефть уже выплатила 38,2 руб на акцию. Таким образом, общий размер дивидендов за 9 месяцев прошлого года составил 55,59 руб на акцию (9,6% доходности). 

💰Итоговые дивиденды должны быть объявлены в апреле, а выплаты традиционно пройдут в июле. 

🗣По прогнозам аналитиков их общая сумма может составить порядка 80-90 руб на акцию. 

За 2023 год суммарно было выплачено 87,88 руб на акцию, а за 2022 год - 67,28 руб. 

❗️Так же стоит учитывать, что Татнефть может быть консервативной с промежуточными дивидендами, а затем выплатить более крупную сумму по итогам года. 

💼В настоящее время доля Татнефти в моем портфеле составляет 5,9% (172 тыс руб), продолжаю регулярно докупать компанию. При этом с учетом возросшей разницы между ценами обычных акций и привилегированных, отдаю предпочтение последним. 

✅Татнефть - одна из крупнейших российских вертикально-интегрированных компаний, в составе которой динамично развиваются нефтегазодобыча, нефтепереработка, нефтегазохимия, шинный бизнес, сеть АЗС, композитный кластер, электроэнергетика, разработка и производство оборудования для нефтегазовой отрасли и блок сервисных структур.

Еще больше информации в моем телеграм канале, там же публикую все свои сделки: https://t.me/+CltfllCmAL44Y2Ji

Сегодня днем на счёт поступили долгожданные дивиденды от компании Татнефть.

Выплата 17,39 рублей на акцию. Размер дивидендов оказался значительно ниже ожиданий рынка и прогнозов большинства аналитиков.

Всего за 2024 год от компании Татнефть было 3 выплаты:

08.01.2025 2024 17,39р

08.10.2024 2024 38,2р

09.07.2024 2024 25,17р

А совокупные дивиденды составили 80,76 рублей на акцию. Выплаты снизились на 10,68%, по сравнению с прошлым годом (90,42 рубля). Менеджмент решил направить на выплаты дивидендов 75% чистой прибыли (ранее выплачивал 100% прибыли). Не очень хороший, сигнал, однако, в условиях высоких ставок, повышения налогов и геополитической неопределенности, шаг скорее правильный.

Кроме того, пока на следующий год аналитики прогнозируют порядка 97 рублей дивидендов, что выше и 23 и 24 годов.

В настоящий момент, в моём дивидендном портфеле уже 539 привилегированных акций Татнефть со средней ценой 509,7 рублей. На мою долю пришлись дивиденды в размере 8094,65 рублей, которые я аккуратно занесу в свою дивидендную копилку.

Моя личная дивидендная доходность за 2024 год составила 15,84%. Не очень много, по меркам многих, но на мой взгляд, более чем прилично.

23.01.2025 Станислав Райт — Русский Инвестор

Не знаю, почему тут до сих пор никто не написал про импортозамещение инцидента 349 (розыгрыш компании Пепсико на Филлиппинах), а то хотелось как обычно присоединиться, повозмущаться, может написать "+" в комментах...
В декабре Татнефть запустила классическую акцию с розыгрышем к НГ. Среди призов различные купоны на скидки, сертификаты на 500,1000,3000,5000 баллов (курс 1к1).

Заправлялся и до этого иногда там, потом зашел на страницу акции и опа, серт на 500, серт на 3000. Думаю, вот повезло, норм, дальше в декабре там заправлялся. Итого к концу декабря навыпадало помимо купонов на корм и всякие другие ништяки сертификатов на 17500 баллов.

360 баллов это это за игру 3 в ряд (максимум 500 и да, не смог ее пройти у них)
По условиям акции они должны были на карту в приложении начислить эти спецы в течении 7 дней, но этого не произошло и вместо этого на сайте выставили плашку, что сайт не работает, их задудосили и бла бла бла (не скринил его почему-то).
После этой плагки количество бонусов снизилось в личном кабинете до 9500 (460 это за игру 3 в ряд, которую почти прошел)

Далее появилась новая плашка на сайте, слезно извиняющаяся

Ну и после этого начислили 1000 баллов на карту и в личном кабинете на сайте акции снизили сумму до 1000 (460 за их игру)

Наверно, этими действиями они понимали на что идут, на ухудшение своей репутации у клиентов. Давайте же поможем им в этом

Под трендовую стратегию у меня было отведено 40% от портфеля. В дивидендной стратегии 40% от портфеля и в двух спекулятивных по 10%.

Среднегодовая доходность этой стратегии за 10 лет 24%. У спекулятивных 34,3% и 47,2%. Но в спекулятивные не могу засунуть больше капитала, так как они торгуются на всю котлету без диверсификации внутри них. Дивидендная стратегия приносит 20-25% годовых.

За 10 лет: индекс MCFTR +302%, стратегия +764%.

Доходность по годам:

• 2013 — индекс +6,32%, стратегия +10,59%

• 2014 — индекс -1,85%, стратегия +11,84%

• 2015 — индекс +32,27%, стратегия +28,1%

• 2016 — индекс +32,77%, стратегия +60,58%

• 2017 — индекс -0,19%, стратегия +16,05%

• 2018 — индекс +24,75%, стратегия +27,75%

• 2019 — индекс +39,1%, стратегия +23,75%

• 2020 — индекс +15,13%, стратегия +48,91%

• 2021 — индекс +21,78%, стратегия +58,85

• 2022 — индекс -37,26%, стратегия -39,39%

• 2023 — индекс +53,87%, стратегия +63,48%

• 2024 — индекс +1,63%, стратегия -2,35%

За 12 месяцев: индекс MCFTR +1,63%, стратегия -2,35%.

На текущий момент в портфель входят:

• CBOM

• PLZL

• ROSN

• BSPB

• PHOR

• AFLT

• GAZP

• TATN

• TATNP

• X5

В декабре были проданы SNGSP (результат +2%), IRAO (результат -2%), LKOH (результат +5%) и куплены GAZP, TATN и TATNP.

Автоследование в Тинькофф.

Телеграм: https://t.me/blog30mln